Los precios del oro extendieron sus ganancias el miércoles y se mantuvieron cerca de los $4,400 por onza, mientras los inversionistas esperaban nuevos datos de inflación de Estados Unidos para obtener más señales sobre la trayectoria de tasas de interés de la Reserva Federal. Los mercados también siguieron de cerca la incertidumbre en torno a los esfuerzos para reabrir el estrecho de Ormuz.
A las 03:22 ET (07:22 GMT), XAU/USD subía 0.7% a $4,400.02 por onza, mientras que los Gold Futures avanzaban 0.4% a $4,459.30. XAG/USD aumentaba 1.8% a $65.88 por onza y XPT/USD ganaba 0.7% a $1,755.16.
Incertidumbre en Ormuz respalda al oro mientras las tasas siguen en foco
El oro se mantuvo cerca de un máximo de dos meses mientras los inversionistas reevaluaban las probabilidades de alcanzar un acuerdo que permita reabrir el estrecho de Ormuz.
El ministro de Defensa de Pakistán señaló que Washington y Teherán estaban cerca de un acuerdo, mientras que reportes sobre conversaciones avanzadas entre Omán e Irán sugirieron que los esfuerzos diplomáticos seguían progresando.
Irán, sin embargo, ha insistido en que la vía marítima permanecerá cerrada hasta que Estados Unidos cumpla con sus exigencias, entre ellas levantar el bloqueo sobre los puertos iraníes y pagar una compensación por los daños provocados por ataques militares estadounidenses.
Las señales contradictorias han mantenido elevada la volatilidad en los mercados energéticos. Estados Unidos y los hutíes de Yemen respaldados por Irán reportaron por separado ataques relacionados con embarcaciones en las zonas del estrecho de Ormuz y Bab el-Mandeb, mientras que un helicóptero de la Marina estadounidense disparó misiles contra un buque de carga con bandera panameña que intentaba cruzar el golfo de Omán.
Un ataque con dron también tuvo como objetivo una refinería en Libia.
Para el oro, las implicaciones inflacionarias de los mayores precios de la energía siguen siendo fundamentales. Si los costos energéticos se mantienen altos, la Reserva Federal podría conservar tasas elevadas durante más tiempo, aumentando el costo de oportunidad de mantener lingotes que no generan rendimiento.
CPI, compras de China y niveles técnicos marcan la próxima prueba
Los inversionistas esperan ahora el índice de precios al consumidor de Estados Unidos del miércoles, seguido por los precios al productor el jueves. Un dato de inflación más débil podría reducir la presión sobre la Fed para endurecer su política, mientras que una cifra superior a lo previsto podría reactivar las expectativas de nuevas alzas de tasas.
Los mercados se han mantenido cautelosos antes de la publicación del CPI, con los swaps asignando probabilidades cercanas al 50% a un aumento de un cuarto de punto en septiembre.
Mientras tanto, el Banco Popular de China aumentó sus reservas de oro por vigésimo primer mes consecutivo en julio, agregando alrededor de 640,000 onzas troy para alcanzar un total de 76.08 millones de onzas. Los ETF chinos respaldados por oro también han seguido atrayendo compradores, reforzando las señales de una mayor demanda institucional.
Tony Sycamore, analista senior de mercados de IG, señaló que el reciente retroceso del oro desde $4,435 reflejó toma de utilidades antes del CPI, comentarios más restrictivos de la Reserva Federal y un nuevo fortalecimiento de los precios de la energía.
Sycamore indicó que el oro enfrenta ahora una resistencia bajista alrededor de $4,460, trazada desde el máximo histórico de finales de enero cercano a $5,602, mientras que el promedio móvil de 200 días alrededor de $4,495 representa una barrera adicional.
Señaló que el metal necesitaría superar y mantenerse por encima de ambos niveles para abrir la puerta a una recuperación más sólida hacia los $5,000.