Las acciones de Broadcom Inc (NASDAQ:AVGO) subieron casi 4% en las operaciones previas a la apertura del martes después de que la compañía revelara importantes acuerdos de largo plazo con Google (NASDAQ:GOOGL). Un documento regulatorio publicado el lunes detalló una asociación ampliada enfocada en el desarrollo de silicio personalizado e infraestructura de redes para sistemas de inteligencia artificial en los próximos años.
Como parte de los nuevos acuerdos, ambas empresas firmaron un “Acuerdo de Largo Plazo para que Broadcom desarrolle y suministre Unidades de Procesamiento Tensorial (TPUs) personalizadas para las futuras generaciones de TPUs de Google”. El acuerdo refuerza la posición de Broadcom como principal socio de diseño detrás de los procesadores especializados que impulsan los modelos de inteligencia artificial más avanzados de Google.
La colaboración también incluye un “Acuerdo de Garantía de Suministro para que Broadcom proporcione componentes de red y otros elementos que se utilizarán en los racks de inteligencia artificial de próxima generación de Google hasta 2031”. Estos sistemas son esenciales para conectar grandes grupos de chips necesarios para entrenar y operar redes neuronales como Gemini de Google.
La asociación también se ampliará más allá de la producción de hardware mediante una expansión tripartita que incluye al desarrollador de inteligencia artificial Anthropic PBC. Según el documento, “Anthropic, a partir de 2027, accederá a través de Broadcom aproximadamente a 3,5 gigavatios” de capacidad de cómputo de próxima generación basada en tecnología TPU.
La magnitud de esta infraestructura prevista pone de relieve el acelerado ritmo de inversión en inteligencia artificial a medida que las empresas tecnológicas compiten por ampliar sus capacidades. Para los inversionistas, el horizonte hasta 2031 sugiere una fuente potencialmente estable de ingresos de alto margen para el negocio de ASIC personalizados de Broadcom.
“Consideramos que los anuncios aumentan significativamente la visibilidad de AVGO como socio principal de diseño a más largo plazo (5 años) para el TPU y eliminan parte de la presión previa sobre la acción derivada de la intención de GOOGL de internalizar (COT) o diversificar (MediaTek)”, dijo el analista de Bank of America Vivek Arya.
“Los programas de ASIC personalizados generalmente ofrecen una visibilidad más fuerte y prolongada sobre los planes de despliegue de los clientes, y creemos que AVGO está bien posicionada para ganar participación en aceleradores en CY26 y CY27, ahora respaldada por nuevas expansiones con Google y Anthropic”, añadió.
La posición de Broadcom dentro del mercado de infraestructura de inteligencia artificial en rápida expansión continúa atrayendo la atención de los inversionistas, situando a la empresa entre los principales beneficiarios de la expansión global de la IA junto con el líder del sector Nvidia. Al asegurar alianzas de largo plazo con empresas tecnológicas de gran escala, el fabricante de chips sigue reforzando su papel en el centro de la cadena global de suministro de inteligencia artificial.